La reducción de la base de captación de depósitos y ahorros afecta el saldo de créditos; caída del 14% en depósitos
«Limitaciones en montos garantizados y riesgo de cancelación anticipada por clientes»
El saldo de créditos prendarios sobre depósitos y ahorros en las cajas de ahorros ha disminuido casi un 20% en los últimos tres años. Los analistas atribuyen esta caída a la reducción de la base de captación de depósitos en estas entidades y a la migración de fondos hacia el mercado de valores, así como a una menor competitividad de las cajas de ahorros en la captación de recursos. Este comportamiento contrasta con el aumento registrado en el mismo tipo de créditos en los cinco principales bancos comerciales del país.
Según los datos del Sistema de Información de Estadísticas Financieras de la Comisión de Supervisión Financiera publicados el 12 de agosto, el saldo de créditos prendarios sobre depósitos y ahorros de las 79 cajas de ahorros nacionales al cierre del primer trimestre de 2026 fue de 90.833 millones de wones. Esta cifra representa una disminución del 5,6% respecto a los 96.230 millones de wones registrados al cierre del año anterior. En comparación con los 111.866 millones de wones de marzo de 2023, la caída alcanza el 18,8%.
Los créditos prendarios sobre depósitos y ahorros son productos que permiten a los clientes obtener un préstamo usando sus depósitos o ahorros como garantía, generalmente por un monto de hasta el 95% del saldo disponible. Estos créditos no están sujetos a la regulación de la tasa de endeudamiento bruto (DSR, por sus siglas en inglés) y ofrecen tasas de interés más bajas que los créditos de consumo convencionales, lo que los hace populares cuando los clientes necesitan acceso rápido a efectivo a corto plazo.
La principal razón detrás de la disminución de estos créditos en las cajas de ahorros es la contracción de su base de depósitos. De acuerdo con el Sistema de Estadísticas Económicas del Banco de Corea del Sur, el saldo total de depósitos en cajas de ahorros descendió de 116 billones 43.100 millones de wones en marzo de 2023 a 99 billones 574.000 millones de wones en marzo de 2026, una caída del 14,2%. En el mismo período, el saldo de créditos prendarios sobre depósitos disminuyó 18,8%, lo que refleja que la reducción de depósitos disponibles como garantía ha llevado a una contracción paralela en este tipo de créditos.
Durante 2026, la recuperación del mercado de valores ha desviado fondos desde los depósitos en cajas de ahorros hacia el mercado accionario. Según expertos del sector, algunos clientes han optado por cancelar anticipadamente sus depósitos en lugar de solicitar créditos prendarios cuando han necesitado efectivo. Esto se debe a que muchos productos de ahorro de alto rendimiento tienen límites de aportación mensual muy bajos, lo que reduce significativamente el monto disponible como garantía para este tipo de créditos.
Un ejecutivo de una caja de ahorros señaló: «Aunque nuestras tasas de interés en depósitos y ahorros sean competitivas, los montos mensuales de aportación son bajos, por lo que frecuentemente el saldo disponible como garantía no supera los 5 millones de wones. Para acceder a montos mayores, los clientes necesitarían ahorrar durante al menos seis meses; cuando requieren fondos inmediatos, el monto disponible mediante créditos prendarios es insuficiente, lo que ha llevado a algunos a cancelar anticipadamente sus depósitos».
La situación en los principales bancos comerciales es diferente. El saldo de créditos prendarios sobre depósitos en los cinco bancos comerciales principales aumentó en julio de 2026 respecto al año anterior. Este crecimiento se explica por una mayor demanda de estos productos a medida que se han endurecido las regulaciones crediticias generales. Los clientes buscan estos créditos porque no están sujetos a la regulación de DSR y ofrecen tasas de interés relativamente bajas. En contraste, las cajas de ahorros enfrentan una contracción de su base de depósitos que limita su capacidad de satisfacer esta demanda.
No obstante, existen indicios de que la situación podría cambiar en el futuro próximo. El reciente desaceleramiento de la recuperación en el mercado de valores y los esfuerzos de las cajas de ahorros por aumentar sus depósitos mediante tasas de interés más competitivas podrían revertir las tendencias actuales. Si el volumen de depósitos en cajas de ahorros se recupera, también podría haber cambios en la trayectoria decreciente de los créditos prendarios.
Otro ejecutivo de una caja de ahorros comentó: «Los créditos prendarios sobre depósitos son productos que los clientes utilizan brevemente, generalmente durante uno o dos meses, cuando carecen de efectivo inmediato o enfrentan limitaciones en otros tipos de crédito. Si la captación de depósitos se recupera y los requisitos para acceder a otros créditos se vuelven más restrictivos, la demanda de estos productos debería mantenerse en niveles consistentes».
* Este artículo ha sido traducido por IA.