Tasa de morosidad total de créditos del 1,08%…sube a cifra de un dígito por primera vez en 14 años y 9 meses
Algunas aseguradoras enfrentan aumento de mora en financiamientos de proyectos inmobiliarios y créditos individuales…las causas varían según la empresa
[Foto=Yonhapnews]
Los créditos morosos destinados a pequeñas y medianas empresas por parte de las aseguradoras del país han aumentado significativamente en el último año. El incremento se debe al aumento de la mora en créditos relacionados con financiamiento de proyectos inmobiliarios (PF) y en créditos individuales de algunas aseguradoras. En las aseguradoras de ramos generales, los créditos morosos han crecido más rápidamente que el saldo de cartera de crédito, mientras que en las aseguradoras de vida, el saldo de crédito ha disminuido pero los créditos morosos se han cuadruplicado hasta 3,6 veces, lo que aumenta la presión en la gestión de la solvencia del crédito empresarial.
Según información del sector financiero del 27 de octubre, el saldo de créditos a pequeñas y medianas empresas de las aseguradoras de ramos generales nacionales alcanzó 50,4167 billones de wones al cierre de junio de este año, representando un aumento de 5,2423 billones de wones (11,6%) respecto al mismo período del año anterior (45,1744 billones de wones). Durante el mismo período, el saldo de créditos morosos aumentó de 683,5 mil millones de wones a 912,3 mil millones de wones, un incremento de 228,8 mil millones de wones (33,5%). Los créditos morosos crecieron a un ritmo más acelerado que la expansión de la cartera de crédito. En contraste, el saldo de créditos a grandes empresas disminuyó a 15,8688 billones de wones, una reducción de 78,8 mil millones de wones (0,5%).
El aumento de créditos morosos a pequeñas y medianas empresas de las aseguradoras de ramos generales fue liderado por Meritz Fire Insurance. El saldo de créditos morosos de Meritz Fire Insurance aumentó de 432,8 mil millones de wones a 669,3 mil millones de wones, un incremento de 236,5 mil millones de wones (54,6%), superando el aumento total del sector. Meritz Fire Insurance atribuyó esto a los efectos acumulados del fortalecimiento de los criterios de evaluación de viabilidad de proyectos inmobiliarios implementados en junio de 2024.
Las aseguradoras de vida redujeron sus créditos pero experimentaron un aumento acelerado en la mora. Al cierre de junio de este año, el saldo de créditos a pequeñas y medianas empresas fue de 35,9350 billones de wones, una disminución de 3,9909 billones de wones (10,0%) respecto al mismo período del año anterior. El saldo de créditos a grandes empresas también disminuyó a 26,9831 billones de wones, una reducción de 2,3756 billones de wones (8,1%). Sin embargo, el saldo de créditos morosos a pequeñas y medianas empresas llegó aproximadamente a 345,3 mil millones de wones, representando un aumento de 248,7 mil millones de wones (257,4%) respecto a los 96,6 mil millones de wones del mismo período del año anterior.
En las aseguradoras de vida, la mora en ciertos créditos de algunas compañías también impulsó el aumento general. El saldo de créditos morosos a pequeñas y medianas empresas de Kyobo Life Insurance aumentó de 8,4 mil millones de wones a 143,4 mil millones de wones, un incremento de 135 mil millones de wones, siendo el de mayor aumento. Un representante de Kyobo Life Insurance explicó que “algunos créditos individuales fueron reclasificados como nuevos créditos morosos”. Pubon Hyundai Life vio un aumento de 85 millones de wones a 58,9 mil millones de wones, e Heungkuk Life Insurance pasó de 200 millones de wones a 19,3 mil millones de wones. Sin embargo, Heungkuk Life Insurance informó que la mora que surgió en algunas operaciones en marzo fue resuelta completamente en julio.
La concentración de la mora en ciertos créditos que afecta los indicadores generales también está relacionada con la estructura de la cartera de crédito de las aseguradoras. Además de otorgar créditos directamente a empresas, las aseguradoras suministran fondos a entidades de propósito especial (SPE) creadas para proyectos específicos como plantas de energía, infraestructura vial y desarrollo inmobiliario. Cuando una SPE se clasifica como pequeña o mediana empresa, los grandes créditos de proyectos también pueden contabilizarse como créditos a pequeñas y medianas empresas. Por lo tanto, es difícil extrapolar las cifras que reflejan la mora en operaciones o proyectos específicos como un deterioro generalizado de la capacidad de pago en el sector de pequeñas y medianas empresas.
Sin embargo, incluso si la mora se concentra en ciertos créditos, la carga de gestión de solvencia de las aseguradoras inevitablemente aumenta. Según la Autoridad Reguladora de Servicios Financieros, la tasa de morosidad de la cartera de crédito total de todas las aseguradoras alcanzó el 1,08% al cierre de junio de este año, marcando la primera vez en 14 años y 9 meses desde septiembre de 2011 que la tasa sube a cifra de un dígito. En particular, la tasa de morosidad de créditos a pequeñas y medianas empresas aumentó 0,66 puntos porcentuales, pasando del 0,80% a finales de marzo al 1,46% a finales de junio.
Un representante de la industria aseguradora señaló que “las causas del aumento de la mora difieren según cada aseguradora, por lo que es difícil concluir que se trata de una expansión generalizada de deficiencias en la industria”, aunque agregó que “dado el impacto significativo en los indicadores de solvencia, las aseguradoras deben concentrarse en resolver los activos improductivos existentes”.
* Este artículo ha sido traducido por IA.